Konsenzus Wall Street je často nesprávny
Existuje jeden úspešný spôsob, ako nielen zarobiť, ale aj zabrániť strate peňazí na finančných trhoch. Tým sa má zabrániť „istotám“ určeným konsenzom Wall Street a zvážiť investície do oblastí, ktoré sa konsenzom Wall Street nepáčia.

Spät naspäť pred desiatimi rokmi ... Vláda Spojených štátov hospodárila s rozpočtovým prebytkom, žiadna západná krajina si nikdy nedokázala predstaviť, že by čelila neplneniu záväzkov, a jediné krajiny BRIC, o ktorých niekto počul, boli tie, ktoré sa zvykli stavať domy.

V tom čase Wall Street hovorila všetkým, že existujú dve investície do istých ohňov, ktoré boli priemerným Američanom cestou k bohatstvu. Dve investície do istého ohňa boli technologické zásoby a bývanie. Následne došlo k veľkolepému výbuchu bubliny Nasdaq aj bubliny na bývaní v USA. Práve prasknutie bubliny na bývaní priviedlo americkú ekonomiku na kolená.

A zároveň Wall Street všetkým povedal, aby sa vyhli iným oblastiam, ako sú „nebezpečné“ rozvíjajúce sa trhy, ako je Čína. A zlato? Bol to relikt a do zlata by investoval iba orechový prípad. Koniec koncov, bolo to za dve desaťročia minimum 279 dolárov za uncu.

Táto rada skutočne fungovala dobre - nie! Kým priemer Dow Jones nikam nezmizol, Nasdaq bol nakrájaný na polovicu a ceny nehnuteľností sa zrútili, ceny zlata v poslednom desaťročí neustále stúpali na súčasnú úroveň nad 1200 dolárov za uncu.

Medzitým Čína zaznamenala v poslednom desaťročí takmer dvojciferný hospodársky rast takmer každý rok. A mimoriadne rýchlo sa darilo aj na rozvíjajúcich sa trhoch, ako je Brazília a India.

Rozvíjajúce sa trhy sa v skutočnosti darili tak dobre, že sú to krajiny, ktoré majú obrovské prebytky a nie sú vystavené riziku zlyhania, ako mnohé západné krajiny.

Takže čo dnes hovoria „géniovia“ na Wall Street?

Zhodou je, že zlato je „bublina“ a určite sa zrúti. Géniovia tiež hovoria, že Čína a ďalšie rozvíjajúce sa trhy sa tiež môžu kedykoľvek zrútiť.

Majte na pamäti, že sú to tí istí ľudia, ktorí nejako nevideli takmer nemožné zabudnuteľné bubliny, ktoré boli trhmi Nasdaq a USA v oblasti bývania.

A čo sa Wall Street páči? Prečo, samozrejme, milujú americké ministerstvo financií. Konsenzus vyzýva všetkých, aby sa dostali do štátnych pokladníc z „bezpečnostných“ dôvodov. To je smiešne!

Americké štátne pokladnice sú najväčšou bublinou, ktorú som za posledných 30 rokov zažil v investičnom priemysle. Je to iba obchod s „hybnou silou“, do ktorého sa každý na Wall Street hromadí.

Počas bubliny Nasdaq ľudia „investovali“ do spoločností bez realistického obchodného plánu, bez výnosov a bez nádeje, že by niekedy zarobili. Alebo ak by spoločnosť mala zisk, investori by platili 100-násobok zisku.

V súčasnosti v bubline Štátnych dlhopisov investori opäť platia vysoké ceny za malé toky príjmov. Napríklad v prípade 10-ročných poznámok o úprave inflácie (TIPS) investori teraz platia viac ako 100-násobok očakávanej ročnej návratnosti.

Okrem toho množstvo peňazí, ktoré sa nalievajú do dlhopisových fondov od jednotlivých investorov, je podobné tokom peňazí, ktoré smerovali do technologických podielových fondov na vrchole technologickej mánie. A tabuľka porovnávajúca výkonnosť Nasdaqu v bublinových rokoch s nedávnou výkonnosťou amerického ministerstva financií je tiež veľmi podobná.

Zrátané a podčiarknuté - pre investorov, ktorí nakupujú štátne dlhopisy, to skončí veľmi ťažko, keď dlhopisy stratia 50% alebo viac svojej hodnoty.

Čo by mali investori robiť? Dostaňte sa z dlhopisov a pozrite sa na oblasti, ktoré sú na Wall Street zlé, ako je zlato, iné komodity a rozvíjajúce sa trhy.

Video Návody: Is graffiti art? Or vandalism? - Kelly Wall (Január 2023).